• Statistics

    Tahapan uji Error Correction Model (ECM)

    Sebelum melakukan estimasi model ECM ada beberapa tahapan pengujian yang harus dilakukan seperti uji stasioneritas data, uji kointegrasi Johansen, dan uji kausalitas Granger. Misalkan data yang akan diolah adalah data harga ekspor bulanan tuna (US$) dari tiga negara eksportir di ASEAN yaitu Indonesia, Thailand, dan Filipina ke dunia. Tahapan pertama adalah import data dari MS. Excel ke E-views. 1. Uji stasioneritas data Salah satu syarat dapat dilakukannya model ECM adalah data tidak stasioner pada level. Data yang tidak stasioner pada level memiliki kemungkinan terkointegrasi, sehingga perlu dilakukan uji kointegrasi. Uji stasioneritas dilakukan dengan menggunakan uji akar unit (unit root test) dengan metode Dicky Fuller (DF) untuk menguji hipotesis-hipotesis berikut: H0. Data…

  • Statistics

    ERROR CORRECTION MODEL (ECM)

    ECM adalah sebuah metode regresi time series yang digunakan untuk menganalisis hubungan jangka pendek dan jangka panjang di antara variabel-variabel penelitian. Untuk dapat menggunakan metode ini, persyaratan awal yang harus dipenuhi yaitu data tidak stasioner pada level, namun stasioner pada differens yang sama. Kemudian data juga harus memiliki minimal satu persamaan kointegrasi, yang artinya data memiliki hubungan jangka panjang. Tujuan dari metode ini pada dasarnya adalah agar persamaan regresi yang tidak stasioner pada level terkoreksi kembali ke ekuilibrium dalam jangka panjang.  Kehadiran metode ini adalah untuk mengatasi kekurangan metode umum, yaitu Ordinary Least Square (OLS) yang tidak bisa digunakan ketika variabel tidak stasioner. Syarat stasioneritas yang harus dipenuhi adalah: 1) nilai…